Em geral, as decisões do Copom já estão precificadas nos contratos futuros de juros negociados na Bolsa. Esses contratos refletem as expectativas dos investidores e são utilizados tanto para proteção de posições quanto para buscar altos ganhos. Instituições financeiras, gestores de fundos e grandes investidores recorrem a esses contratos como forma de se precaverem de decisões inesperadas do Copom, que poderiam gerar perdas financeiras significativas.
Na Bolsa B3, os contratos de derivativos refletem as probabilidades das decisões do Copom. Por exemplo, para a próxima reunião prevista para 18 de setembro, as probabilidades para manutenção da Selic, aumento de 0,25% e aumento de 0,5% estavam em 31,5%, 38% e 29%, respectivamente. Cada contrato representa um valor de 100 pontos no vencimento, equivalente a R$ 100. Dessa forma, investidores que adquirem contratos e acertam as decisões do Copom podem obter ganhos expressivos, mas também correm o risco de perder todo o capital investido.
Para quem deseja acompanhar e negociar esses contratos, a Bolsa B3 disponibiliza códigos específicos para cada tipo de aposta. Estes códigos são compostos por cinco partes, que detalham o tipo de contrato, o mês e ano da reunião do Copom, entre outras informações relevantes. A evolução das probabilidades e preços desses contratos pode ser acompanhada no site da B3.
Portanto, para os interessados em transformar palpites sobre as decisões do Copom em estratégias reais de investimento, os contratos de derivativos na Bolsa B3 oferecem essa possibilidade, com potencial de altos ganhos ou perdas. É fundamental entender o funcionamento desses contratos e acompanhar de perto as expectativas do mercado para tomar decisões assertivas e lucrativas.
